投資信託から始める
■投資信託とは？
投資信託とは1万円から始める事のできる、初心者向けの投資です。株式投資の様に自分で銘柄を選択するのではなく、ファンドに投資をして運用してもらいます。ファンドによって運用の方針が違いますがインデックスファンドとアクティブファンドの大きく二つにわけることができます。
■インデックスファンド
日経平均株価やＴＯＰＩＸなどの連動するタイプのファンドをインデックスファンドと言います。ちなみに、日経平均株価は東証1部上場の主要企業225種の平均株価で、ＴＯＰＩＸは東証1部の全銘柄にの時価総額指数です。他にも国外株式やマザーズヘラクレスなど新興市場、先物取引などに連動するものも存在します。つまり、市場全体の平均にあわせる為の投資です。
■アクティブファンド
証券会社や銀行などのファンドマネージャーが、運用をして市場平均を超える運用成績を目指します。そのため、インデックスよりも信託報酬が高く設定されています。アクティブファンドの実績や投資方針を良く見ておく必要があります。
■投資信託の手数料について
手数料は販売手数料と信託報酬のふたつがあります。販売手数料はと投資信託を買付る際に発生する手数料で、販売手数料が要らないノーロードファンドもあります。
信託報酬は運用・管理にかかる費用で、年間の保有期間に応じて、ファンドから差し引かれます。
販売会社・ファンドごとに手数料が違います。必ず確認をして、買付けるか検討しましょう。
■投資信託の種類
■管理人の投資信託の選び方
管理人の投資信託の選び方は、投資資金が少ない時や、、インデックスファンドで購入してポートフォリオの比率を整えています。国外株式は取り扱いが難しいので投資信託でバランスをとるのに使います。当たり前のことですが運用の方針を必ず見ること！
運用の方針に対して矛盾がある投資信託には手を出さない。その上で、
投資資金が1万〜10万円までの方で
・インデックス型（日経平均・TOPIXに連動したもの）
・1年から2年の運用利回りが最低でも5％以上
・人気が下から10％以内の投資信託は避ける
・ノーロードファンド（販売手数料が要らないファンド）や仲介手数料が安いものを利用する
株式に組み換えるまでのつなぎに使う！！
投資信託は、インデックス型での日経平均株価かTOPIXに連動したものを選択します。理由は、経済の動きが株価に与える影響を知ることができますし、株式投資への関心を継続して保つことができること。
また、日経平均やTOPIXの値動きが、利益に反映するのでわかり易いからです。
アクティブ型は投資を勉強すれば個人投資家でも、同じポートフォリオを組むことが可能です。高い信託報酬払ってまで選ぶ価値はありません。
外国債券に投資すると年間利率が5％くらいで運用できます。アクティブファンドで運用成績がですので5％超えられない投資信託は買わないほうが良いでしょう。
（最終更新日 2007/5/7）